+41 44 51 52 590
Швейцария
Baarerstrasse 139, 6300 Zug

Юридическое сопровождение ICO

Швейцария всегда ассоциировалась с финансовой стабильностью и хорошими условиями для ведения бизнеса. Это относится и к явлению криптовалюты, и к регистрации ICO. Власти страны считают, что это будущее финансового мира, поэтому активно развивают законопроекты для этой сферы. На мировом уровне Швейцария, и в частности город Цуг, занимает ведущие позиции по блокчейн и крипто-токен технологиям. Чтобы разобраться в правовых вопросах ICO, сначала определим, что это такое и для чего нужно.

Как провести ICO

Одним из самых эффективных новаторских способов обеспечения финансирования проекта является ICO, или Initial Coin Offering —первичное размещение токенов. Это подразумевает, что команда привлекает сторонних инвесторов криптовалюты или фиатных денег в ходе разработки и всего процесса реализации проекта. Таким образом, компания обеспечивает свою деятельность финансированием.

Инвесторы же, покупая купоны или токены, получают возможность в будущем либо выгодно продать внутреннюю валюту на биржах, либо за ее счет покупать услуги компании. При этом стоимость токенов на момент их приобретения в течение pre ICO ниже, чем после реализации, иногда эта разница составляет большую сумму. Таким образом, инвестор, вкладывая в ICO, заключает выгодную для себя сделку, которая принесет ему прибыль в будущем.

Однако в отличие от IPO, инвесторы не могут вносить коррективы в проект, а также не имеют доступа к управлению и собственной доли в активах компании. К тому же они не могут быть заранее уверенными в успехе проекта, поэтому такое сотрудничество основано на доверии сторон. На этом строятся определенные риски для финансирующих лиц. Именно поэтому для обеих сторон так важно юридическое сопровождение ICO.

Чтобы сделать ICO, нужно задуматься не только о техническом сопровождении, но и о правовом. Этапы подготовки к выходу на ICO включают:

  • анонсирование концепции будущей кампании;
  • roadshow, или PR – маркетинговую компанию для привлечения инвесторов;
  • оферту;
  • старт продаж.

Каждый шаг требует грамотного взгляда специалистов, в особенности на ранних этапах. Ведь чем грамотнее и подробнее будут оформлены первичные документы, тем больше вероятность привлечь инвесторов. Кроме того, услуги ICO адвоката могут понадобиться при регистрации ICO в стране, с законодательством которой компания мало знакома.

Чтобы повысить шансы проекта на успех, при подготовке почвы нужно позаботиться о наличии:

  • советников в области технического и правового регулирования ICO;
  • github;
  • демоверсии продукта;
  • сайта проекта;
  • документации: white paper и бизнес-плана;
  • партнерства с фондами;
  • комьюнити.

ICO дает возможность привлечь огромные криптовалютные инвестиции в экономику страны. Только за 2017 год благодаря ICO блокчейн-проекты привлекли $1,5 миллиарда по всему миру. Именно поэтому ряд стран все чаще заявляет о легализации ICO на своих территориях. Хотя есть случаи, когда оно было запрещено ввиду ненадежности и сомнительности. Среди противников ICO Китай и Южная Корея — на территории этих стран оно признано нелегальным.

Регулирование ICO в Швейцарии на данный момент не имеет законодательной базы. Так как проведение не требует участия третьих лиц, проекты проводятся на своих платформах. Однако это не значит, что проект освобождается от юридической ответственности.

Юридические риски для учредителей и инвесторов

Нужно понимать, что деятельность, связанная с криптовалютой, основана на определенных рисках в различных сферах. Юридические риски ICO основаны на том, что на данный момент ни в одной стране мира не существует четкого законодательства относительно его проведения. Крайне важно, чтобы купоны и токены не были классифицированы как ценные бумаги. Иначе их выпуск и продажа подлежат обязательной регистрациии.

Кроме того, для инвесторов также существует ряд рисков. Успех компании не может быть гарантирован на 100%, поэтому вложения на развитие могут уйти в никуда. А некоторые недобросовестные фирмы изначально нацелены на привлечение прибыли, предлагая концепции-пустышки, которые в итоге не развиваются.

Именно поэтому необходимо обращаться к опытным специалистам, которые отлично разбираются в законодательстве. Более того, юридические аспекты касательно ICO стремительно меняются: в сентябре FINMA (швейцарская служба по надзору за финансовыми рынками) проверяла различные ICO Швейцарии на соответствие нормам. На данное время каждый отдельный случай регистрации ICO рассматривается в частном порядке.

Зачем нужно юридическое сопровождение блокчейн проектов

При запуске ICO юридические вопросы возникают на протяжении всего процесса. Необходимо знать налоговое законодательство страны и особенности налогообложения. Иначе велика вероятность попасть под регулирование и оказаться финансовым махинатором и преступником на территории государства. Юридическое сопровождение ICO гарантирует соответствие проекта Закону о борьбе с отмыванием денег, соблюдение финансовых положений FINMA, Закона о ценных бумагах и других важных законодательных актов. В том числе юридический ликбез ICO позволяет регулировать законное отчисление налогов.

Также государственная швейцарская организация CVA (Crypto Valley Association) в данный момент занимается разработкой специального «Кодекса проведения ICO», который затронет аспекты налогового регулирования, кибербезопасности и коммуникационных вопросов. Представители CVA заявили, что продажа токенов — одна из составляющих финансового будущего страны, поэтому Швейцария будет разрабатывать четкие, но комфортные и достаточно гибкие условия для открытия ICO на территории страны.

Исходя из этого, правовой статус ICO в Швейцарии будет стремительно меняться. А значит, компаниям необходимо следить за новостями и малейшими изменениями в законодательстве или сотрудничать с квалифицированными юристами.

Юридические услуги для проведения ICO и регистрации фирмы

  • Изучение проекта, подготовка заключения о соответствии с правовыми нормами Швейцарии.
  • Юридическая консультация по ICO в Швейцарии. Юридическое сопровождение блокчейн проектов.
  • Выбор юрисдикции компании-эмитента и банка для проведения ICO. Открытие банковского счета для получения переводов.
  • Разработка и анализ первичной документации White Paper, Token Purchase Agreement и других в соответствии с нормативно-правовыми актами.
  • Экспертное юридическое сопровождение ICO в вопросах налогообложения Швейцарии. Подготовка мероприятий по снижению налоговых рисков.
  • Предоставление услуг юриста для pre ICO.
  • Составление образца договора с инвесторами и разработка пользовательского соглашения.
  • Разработка мер по снижению рисков по нарушению законодательства о незаконной финансовой деятельности.
  • Разработка документации для проведения ICO, подготовка документов для AML / KYC процедур. Услуги по лицензированию и оформлению специальных разрешений.
  • Предоставление услуг эскроу-агента.
  • Разработка порядка продажи токена, при котором он не будет признан ценной бумагой.
  • Разработка порядка конвертации криптовалюты в фиатные средства.
  • Подготовка финансовых отчетов.
  • Предоставление услуг адвоката ICO для разрешения конфликтных вопросов и споров.

Если вам потребовался юрист для выхода на ICO или для решения иных задач, международная юридическая фирма Goldblum and Partners предоставит вам полную или частичную юридическую поддержку. Она включает консультирование по вопросам налогообложения Швейцарии, подготовку основной документации, подготовку банка к принятию фиатных денег на юридическое лицо и другие важнейшие вопросы вашего проекта. Качественную юридическую поддержку окажет наш финтех юрист ICO. Мы работаем с добросовестными фирмами, которые нацелены на качественный результат и развитие собственного проекта и осознают возможное правовое регулирование и риски.